peňažný tok z prevádzky

cash flow from operations (CFO)

Čistý peňažný tok z prevádzkových činností podľa použitého účtovného rámca. V našom zjednodušenom modeli je daň a úrok klasifikovaný v CFO; v praxi sa klasifikácia môže líšiť.

Príklad

Ak zákazníci zaplatia 900 a dodávatelia sú zaplatení 700, CFO je 200 (zjednodušene).

Kde sa to mýli

CFO nie je zisk; zisk môže byť vysoký, kým zákazníci ešte nezaplatili.

Kde to použiješ

Voľný peňažný tok (FCF)V tomto kurze FCF = CFO − hotovostný CAPEX; definícia musí byť vždy uvedená.
Zisk verzus hotovosťZisk je výsledok akruálneho účtovníctva; CFO je skutočný peňažný tok z prevádzky.

Otestuj sa Celý slovník

Pavúk pojmov

Dvanásť pojmov najbližšie k heslu peňažný tok z prevádzky. Klik na uzol otvorí pojem; ten istý zoznam je pod obrázkom, aby sa dal prejsť klávesnicou aj bez grafiky.

akruálne účtovníctvoVýnosy a náklady sa vykazujú v období, keď vznikli, nie keď prebehla platba.
kapitálové výdavkyHotovosť vynaložená na kúpu alebo obnovu dlhodobého majetku.
peňažný tok z investovaniaHotovosť pri kúpe a predaji dlhodobého majetku a finančných investícií.
mostík od zisku k CFOÚprava čistého zisku o nepeňažné položky a zmeny pracovného kapitálu, aby vznikol peňažný tok z prevádzky.
voľný peňažný tokV tomto kurze CFO mínus hotovostný CAPEX: hotovosť po udržaní a rozvoji majetku.
výkaz peňažných tokovVýkaz, ktorý ukazuje skutočné príjmy a výdavky hotovosti za obdobie, rozdelené na prevádzkovú, investičnú a finančnú časť.
cyklus konverzie hotovostiDSO + DIO − DPO; počet dní medzi platbou za vstupy a inkasom od zákazníkov.
doba držby zásobPočet dní, počas ktorých firma drží zásoby; zásoby delené dennými nákladmi na predaný tovar.
dividendaČasť zisku, ktorú firma vyplatí vlastníkom. V s. r. o. sa jej hovorí podiel na zisku.
doba splatnosti záväzkovPočet dní, za ktorý firma platí dodávateľom; záväzky delené dennými nákladmi na predaný tovar (alebo nákupmi).
doba inkasa pohľadávokPriemerný počet dní, za ktorý firma inkasuje pohľadávky; tržby/365 alebo 360 podľa konvencie.
voľný peňažný tok do vlastného imaniaHotovosť dostupná akcionárom po dlhovej službe a potrebných investíciách; diskontuje sa nákladom vlastného imania.